Какие инвестиции лучше всего выбрать

«Денежный» вопрос всегда волновал людей, сегодня он стоит остро как никогда. Можно ли обогнать инфляцию? Как сберечь накопления? Во что вложить деньги? Какие инвестиции самые выгодные? Об этом и пойдет речь в статье. Мы рассмотрим шесть способов инвестирования, проанализируем недостатки и преимущества каждого, исследуем их потенциал и доходность.

Что такое инвестиции

Инвестиции – вложение денег с целью получения или сохранения капитала. С формулировкой все понятно. Для кого-то инвестирование – это создание дополнительного дохода, кто-то стремится к пассивному заработку, кому-то необходимы накопления на пенсию или даже альтернатива ипотеке – аккумуляция средств, чтобы купить жилье. Говоря простым языком, это дополнительные инструменты финансовой свободы и независимости.

Что же движет людьми вкладывать личные сбережения? По данным соцопроса, проведенного Банком России, главной мотивацией к началу инвестирования служит любопытство и желание попробовать. Так ответили 50% респондентов. Сегодня инвестором может стать каждый: врач, педагог, военный, научный сотрудник. Для этого не нужны миллионы или глубокое знание финансовых рынков. Зачастую необходимая информация всегда доступна с экрана смартфона.

Вместе с тем инвестиции – не случайный выигрыш в казино, а результат принятых мер и важных стратегических действий. Инвестор не рассчитывает на авось, не вкладывает «последние» деньги, не держит все яйца в одной корзине и понимает, что все его решения сопряжены с риском. Даже учитывая, что целью вложений является прибыль, инвестиции ее не гарантируют. Всегда есть вероятность получить убытки. Какие инвестиции лучше, обсудим подробнее.

Вклад или депозит в банке

Самый распространенный тип инвестиций – банковский вклад (депозит). Это денежные средства, переданные на хранение в банк на временной промежуток, после окончания которого вкладчику выплачиваются проценты. Пока деньги находятся на вкладе, банк распоряжается ими для привлечения дохода. Деньги «работают»: выдаются кредиты, идет торговля на биржах.

Вклады бывают разные: рублевые, валютные, пополняемые, не пополняемые, с возможностью снятия денег и без, краткосрочные, среднесрочные или долгосрочные. Банки предлагают различные условия и процентные ставки. Сравнить банковские продукты можно на специальных сайтах или по результатам анализа информации, размещённой на официальных сайтах.

Заработать на депозите достаточно просто. Необходимо выбрать подходящие критерии, открыть счет в банке и положить на него деньги. Обычно ставки не очень высокие, но в конце февраля на фоне геополитических событий и после повышения ключевой ставки ЦБ, произошел резкий рост процентных ставок. Сейчас ситуация стабилизировалась, и ставки вязли вектор на снижение. На 5 апреля 2022 года по данным калькуляторов ряд банков сохранили выгодные условия (до 21%).

Плюсы и минусы вкладов

Плюсы. Сбережения находятся под защитой государства, в нашей стране вклады застрахованы. В случае кризисных ситуаций вкладчикам вернутся переданные банкам деньги. При этом необходимо учитывать, что максимальная сумма вклада, подлежащего страхованию – 1 млн 400 тыс. рублей.

Минусы. Доходность от вкладов достаточно низкая, чтобы накапливать средства. Депозит не позволит увеличивать капитал, но при стандартной экономической ситуации вы сможете сохранить сбережения от инфляции. На проценты жить не получится, «заработок» с больших сумм вложений будет съедать налогообложение: доходы по вкладам от 1 млн рублей облагаются налогом.

Пример доходности вклада

Вы решили разместить в банке застрахованный лимит – сумму 1 млн 400 тыс. рублей со ставкой 13%. Срок действия вклада – 1 год, частичное пополнение невозможно, частичное снятие невозможно, выплата процентов в конце срока, капитализации нет. Итог: сумма процентов с учетом налогов, которую вы получите – 177 233 рубля. Сумма подоходного налога на доходы, подлежащая уплате – 4767 рублей. При этом в связи с текущей ситуацией налог на доходы по вкладам за 2021 и 2022 годы отчислять не придется, соответствующие поправки в НК РФ уже вступили в силу.

Акции

Если спросить, какие бывают инвестиции, люди не задумываясь скажут акции. И окажутся правы, по данным исследований Банка России самый распространенный продукт для начинающего инвестора – акции, чья доля составляет 64%, далее следуют паи ПИФ (20%), российские государственные облигации (19%), криптовалюта (18%) и комбинированные продукты (18%).

Акции – это ценные бумаги, наделяющие владельца правами управления и получения дохода. По сути – это микро-часть бизнеса, которая дает право на получение прибыли. Акции выпускают двух видов – простые и привилегированные. Заработать на акциях вы сможете в двух вариантах: на дивидендах и на купле-продаже.

Простые акции дают владельцу 1 голос на 1 акцию и право на получение дивидендов после распределения чистой прибыли. Дивиденды при этом не гарантированы, поскольку зависят от дивидендной политики эмитента и решения совета директоров. Компания всегда может отказаться от уплаты дивидендов в пользу вложений в свой бизнес.

Привилегированные акции дают владельцу первоочередное право на получение дивидендов и расчет в случае ликвидации эмитента. При покупке таких акций информация об этом заранее известна. Вы будете осведомлены, какой доход и когда вы получите. Приобрести их можно также как и простые акции через брокерский счет.

Механизм заработка достаточно прост: купить дешевле и продать дороже. А еще лучше вложить деньги в компанию с мощным менеджментом, которая будет наращивать обороты, повышать и стабильно выплачивать дивиденды, при этом увеличивая стоимость акций. Но на деле, процесс заработка на бирже требует знаний, понимания рынка, непрерывного контроля и мониторинга ситуации. Если такое вовлечение в инвестиции невозможно, всегда можно открыть счет доверительного управления. 25 лет УК «Август» является лицензированным участником фондового рынка, в доверительном управлении компании более 7 млрд рублей.

Плюсы и минусы акций

Плюсы. Можно выбрать стратегию заработка: маржу между покупкой-продажей или пассивный доход от дивидендов. У акций нет потолка прибыли, на них можно хорошо заработать. Еще один дополнительный бонус – открытие ИИС с льготным налогообложением, по которому ежегодно можно вернуть до 52000 рублей.

Минусы. Торговля на бирже – всегда риск. Акции имеют высокую волатильность. То, на что вы делали большие ставки, может сильно просесть в стоимости. Для качественных прогнозов необходимо изучать рынок и следить за его любыми изменениями. Не стоит забывать и про налог с дохода 13%, если только вы не открыли индивидуальный инвестиционный счет.

Пример доходности акций

У вас есть акции «Черного» и «Белого» (наименования эмитентов вымышлены). Акции «Черного» в 2020 году стоили 11000 рублей, через 365 дней их цена составила 10000 рублей. Акции «Белого» стоили 3 и 5 рублей соответственно. Дивиденды по акциям «Черного» составили 220 рублей, «Белое» от дивидендов отказалось.

Считаем доходность:

Акции «Белого»: (220 + (10000 - 11000))/11000 * 100% = -7,6%.

Акции «Черного»: (5–3)/3 * 100% =66,7%

Несмотря на то, что «Черное» стабильно выплачивает дивиденды, по вложению будут убытки. Акции «Белого» при их минимальной стоимости принесут выгоду.

Облигации

Чтобы нивелировать риски вложений на фондовом рынке, инвесторы пользуются дополнительными инструментами, предпочитая часть средств вложить в облигации, которые считаются отличным защитным активом. По факту облигации – это долговые расписки. Их может выпускать как компания, так и государство. Лица, приобретающие облигации, «дают в долг» эмитенту, рассчитывая при этом на доход. Облигации схожи с вкладами, но имеют доходность выше.

Министерство финансов России выпускает облигации федерального займа. Преимущество таких облигаций в том, что государство обеспечивает возврат всей суммы вложений без ограничений и можно вернуть деньги до погашения. Фактически вы даете деньги государству, а оно за это платит вам фиксированный процент. ОФЗ-Н может купить только физическое лицо.

Плюсы и минусы облигаций

Плюсы. Доходность выше, чем по вкладам. Облигациями проще управлять, поскольку можно спрогнозировать фиксированный доход. Облигации отличаются высокой ликвидностью. Можно продать раньше срока погашения.

Минусы. Риск банкротства эмитента. При этом «голубые фишки» редко сгорают, а государственные облигации всегда погашаются. С 2021 года купонный доход облагается налогом.

Пример доходности облигации

Вы «заняли» компании 90 000 рублей. Компания вернет вам деньги через год и добавит еще 10000. Чтобы зафиксировать условия сделки, стороны составили расписку. В ней они указали дату и сумму к возврату. По сути, это размещение облигации с ценой 90000 и доходом 10000. Один раз в три месяца компания будет выплачивать вам 2500 рублей – купонный доход, а через год вернет 90000 и последний платеж. Ваш доход составит 2 500 * 4 = 10 000 рублей, что на вложенную сумму соответствует 10 000/ 90 000 = 11,11%. Таким образом, ваш купон по облигации составит 11,11% годовых.

Драгоценные металлы

Драгоценные металлы всегда были и будут в цене. Исторически сложилось, что золото самая распространенная форма накопления. Именно золото хранится в ключевых банках мира. Но удивительно то, что вложения в драгметаллы могут не принести доход или обернуться убытками, особенно в краткосрочных инвестициях.

Вложить средства можно в золото, серебро, платину и палладий. Золото и серебро – классика инвестирования, тогда как в платину и палладий начинающие инвесторы вкладывать деньги не стремятся. Приобрести активы можно тремя способами: купить слитки или монеты, а также открыть обезличенный металлический счет. Для покупки драгметаллов не обязательно быть Рокфеллером. Вы можете вложить в драгоценные металлы и сто рублей, и миллион. УК «Август» не рекомендует вкладывать все средства в драгметаллы. Не храните яйца в одной корзине, даже если они золотые.

Мониторинг цен на драгметаллы можно отслеживать на сайте Банка России. Он ежедневно устанавливает учетные цены, которые в свою очередь используют коммерческие банки. По аналогии с валютой, стоимость покупки и продажи металлов разная в каждом банке. Для поиска выгодных условий обязательно сравнивайте информацию.

После глубокого изучения темы драгметаллов перед инвесторами закономерно встает вопрос: какие инвестиции купить золото или акции золотодобывающих компаний. Но это уже история про выбор между акциями с заработком «здесь и сейчас» и вложением в долгосрочные накопления, к примеру, пенсионные.

Плюсы и минусы драгметаллов

Плюсы. В отличие от ценных бумаг и золота, драгметаллы не могут обесцениться полностью. В последние годы цена на металлы растет. Если владеть слитком, монетами или виртуальным металлом больше трех лет, не нужно отчислять НДФЛ. С 1 марта 2022 года покупка слитков в банках не облагается НДС. Счет можно открыть на любую сумму и привязать к стоимости любого драгоценного металла.

Минусы. Это длинные инвестиции, быстро заработать не получится. ОМС не подпадает под систему страхования вкладов. Монеты нужно хранить аккуратно. Любые деформации снижают их стоимость. Продать банку монету по номиналу не получится, выкупают монеты обратно с потерей стоимости до 30%.

Пример доходности покупки золота

По данным LBMA Gold Price AM (Лондонская ассоциация участников рынка драгоценных металлов) на первый торговый день года котировки выглядят следующим образом:

2018 год — $1312,80;

2019 год — $1287,20;

2020 год — $1520,55;

2021 год — $1930,80;

2022 год — $1809,05.

Аналитика свидетельствует, что на краткосрочном периоде можно получить убытки. Длинный горизонт показывает перспективу золота, его прирост на 37,8%. При этом «золотой» рынок сильно качает, и аналитики расходятся во мнениях по золотопрогнозам, слишком много субъективных данных. К примеру, в России покупка золота была приостановлена с 1 апреля 2020 года, но с 28 февраля 2022 года Банк России объявил о возобновлении сделок. А с 7 марта 2022 года LBMA приостановила статус надежности некоторых российских поставщиков.

ПИФ

Паевой инвестиционный фонд – это кубышка разных инвесторов, которую управляющая компания вкладывает в различные финансовые инструменты. Можно приобрести пай (одну долю в портфеле) или несколько. Пай можно не только купить, но и продать, заложить. Кроме того, существует БПИФ (биржевой паевый инвестиционный фонд). Это инструмент аналогичный ETF, но действующий по российскому законодательству.

ПИФы создаются для инвестирования. Инвестируют в акции, облигации, валюту, недвижимость, предметы искусства или комбинируют активы. Инвестиционная декларация ПИФа содержит четкий регламент, сколько и во что может инвестировать УК. При этом какой доход от инвестиций получит пайщик, можно предположить, проследив за изменениями стоимости пая на сайте УК. Обязательно проверьте на сайте Банка России, входит ли ПИФ в Государственный реестр паевых инвестиционных фондов. Для дополнительной аналитики доходности можно сравнить рост цены пая с доходностью по вкладам или покупкой облигаций.

Плюсы и минусы ПИФ

Плюсы. Доходность может быть выше, чем по вкладам или ценным бумагам, всю работу ведет УК, управление инвестициями осуществляют профессионалы, интересы пайщика защищены, сумма комиссии УК не меняется, как правило ПИФ содержит диверсифицированный инструмент, на рынке огромный выбор ПИФов.

Минусы. Доход не гарантирован, бывают случаи, когда пайщики теряют вложенные деньги, возникает уплата НДФЛ с дохода от продажи паев, которыми пайщик владел менее трех лет, в некоторых закрытых фондах существует высокий порог инвестирования, требуется плата за вход и выход: «надбавка» (1–3%), «скидка» (1-1,5%), комиссию за управление спишут без учета итогов инвестирования (прибыли или убытков от вложений).

Пример доходности ПИФ

Вы вложили в ПИФ 100 000 рублей. Стоимость пая — 1000 рублей, с надбавкой 1%. Стоимость одного пая составит 1000 × 1,01 = 1010 рублей, и вы получите 100 000 /1010 = 99 паев.

Через год вы забираете деньги и погашаете паи. За это время пай дорожает до 1500 рублей. Свои 99 паев вы продаете со скидкой 1% за 99 × 1500 × 0,99 = 147 015 рублей.

Доходность составляет 147 015–100 000 = 47 015 рублей без учета налогообложения.

Валюта

Какие виды инвестиций бывают на валютных рынках? Традиционно, вложения в иностранную валюту – евро и доллары. Но в условиях нынешних реалий, когда приостановлены системы Visa и MasterCard, банки отключены от SWIFT, установлен запрет на ввоз наличных, стоит обсудить не плюсы и минусы таких вложений, а изменения, происходящие с этим инструментом.

Банк России в связи с санкциями ввел ряд ограничений и запретов. До 9 сентября банки не продают валюту, при этом обменять ее на рубли можно без всяких ограничений. Последние же данные свидетельствуют о возобновлении возможности продажи гражданам наличной валюты с 18 апреля. Банки смогут продавать валюту, которая поступит в кассу с 9 апреля.

Открывая валютный счет или вклад, снимать средства можно исключительно в рублях. 10000 долларов США снять все же получится, если вы открыли счет (вклад) до 9 марта. При этом если у вас несколько счетов, превысить порог в 10000 не удастся. Если нет желания снимать рубли, оставшуюся сумму придется оставить на счете (вкладе) на тех же условиях. Если вы положили деньги в другой иностранной валюте, то снять сможете в долларах США или рублях с конвертацией по курсу на день выдачи. С 11 апреля появится возможность снять евро, но общий лимит снятия сохранится. При этом Банк России выставил коммерческим банкам запрет на взятие комиссии при выдаче наличных со вкладов в иностранной валюте.

Кроме того, больше месяца на покупку валюты у брокеров действовала комиссия. В начале марта она снизилась с 30% до 12%, с 11 апреля Центробанк комиссию отменяет полностью.

Инвестиции 2022

Российский рынок сейчас непредсказуем. После длительной паузы на бирже многие инвесторы находятся в поисках тихой гавани. Но несмотря на жесточайшие потрясения, рекордный обвал, закрытие торгов и санкции число владельцев брокерских счетов в марте выросло на 750 тысяч россиян. Самые популярные ценные бумаги в портфелях на март 2022 года – Газпром, Лукойл и Норникель.

Инвестировать ли в юань, вкладываться ли в золото, покупать ли алмазы, государственные облигации или акции российских компаний – зона ответственности инвестора. Какие инвестиции выбрать, решать только вам. Если вы затрудняетесь принимать такие решения, можно заключить договор доверительного управления, чтобы их принимала команда финансовых экспертов и аналитиков. Доходность инвестиций во многом зависит от качества управления.

С 1996 года УК «Август» специализируется на доверительном управлении и помогает своим клиентам сохранять и умножать капитал. Мы прошли дефолт 1998, кризисы 2008, 2014, ограничения в пандемию и получили ценный опыт управления вложениями в различных экономических условиях. Обращайтесь за консультацией, даже если у вас уже есть инвестиционный портфель. Мы оценим его адаптивность и сбалансированность, предложим оптимизацию. УК «Август» формирует активы с учетом целей, предпочтений и инвестиционных амбиций каждого инвестора.